Kazanç çağrısı: Danaos Corporation, pazardaki değişimlerin ortasında karışık 2Ç24 sonuçları bildirdi

Önde gelen uluslararası konteyner gemisi sahibi Danaos Corporation (NYSE: DAC), CEO Dr. John Coustas ve CFO Bay Evangelos Chatzis’in ev sahipliğinde düzenlenen bir konferans görüşmesi sırasında 30 Haziran 2024’te sona eren ikinci çeyreğe ilişkin mali sonuçlarını bildirdi.

Piyasa aksaklıkları ve yeni çevre mevzuatının ortasında, şirket kiralama uzatmalarını güvence altına aldı ve yeni inşa programını genişleterek 3,2 milyar dolarlık güçlü bir kontratlı gelir birikimi elde etti. Bu çeyrekte düzeltilmiş hisse başına kazanç (EPS), bir önceki yılın aynı çeyreğindeki 7,14 dolardan düşerek 6,78 dolar olarak gerçekleşti.

Önemli Çıkarımlar

• 2024’ün 2. çeyreği için düzeltilmiş EPS, 2023’ün 2. çeyreğindeki 7,14 $’a kıyasla düşüş göstererek 6,78 $ olarak raporlandı.
• Düzeltilmiş net gelir bir önceki yıla göre 11,1 milyon dolar azalarak 132,3 milyon dolar olarak gerçekleşti.
• Toplam işletme giderleri, özellikle Capesize filosunun sefer maliyetleri nedeniyle 19,9 milyon dolar arttı.
• Net işletme gelirleri ise 4,8 milyon dolar artmıştır.
• Şirketin kontratlı gelir birikimi 3,2 milyar dolar ile gücünü korumaktadır.
• Yeni inşalar da dahil olmak üzere konteyner gemisi filosunun kontratlı kiralama teminatı 2024 yılı için %99 ve 2025 yılı için %80’dir.
• Net borcun düzeltilmiş FAVÖK’e oranı 0,29 kat olarak gerçekleşirken, 80 gemiden 53’ü ipoteksiz ve borçsuzdur.
• Nakit ve toplam likidite sırasıyla 372 milyon dolar ve 787 milyon dolar olarak gerçekleşmiştir.

Şirket Görünümü

• Şirket, ortalama süresi yaklaşık 4,5 yıl olan çok yıllı kiralama sözleşmeleri imzalamıştır.
• Danaos Corporation, düşük net borç pozisyonu ve güçlü bilançosuyla gelecek için iyi bir konumdadır.

Ayı Açısından Önemli Noktalar

• Piyasa, Kızıldeniz’deki zorluklar ve Ukrayna’daki çatışmanın devam etmesi de dahil olmak üzere devam eden aksaklıklarla karşı karşıya kaldı.
• Bir önceki yılın ikinci çeyreğine kıyasla düzeltilmiş net gelirde 11,1 milyon dolarlık bir düşüş yaşandı.

Yükselişte Öne Çıkanlar

• Danaos Corporation, ikinci çeyrekte teslim ettiği üç gemiyle birlikte yeni inşa programını başarıyla 20 gemiye çıkardı.
• Şirket, kuru yük sektöründen gelen istikrarlı artışlarla gelir akışlarını çeşitlendiriyor.

Kaçırılanlar

• Şirket, net işletme gelirlerindeki artışa rağmen, yüksek işletme giderleri nedeniyle düzeltilmiş net gelirde düşüş bildirdi.
• 2023 yılının 2. çeyreğinde 7,14 dolar olan düzeltilmiş EPS, 2024 yılının 2. çeyreğinde 6,78 dolar olarak raporlandı.
• Düzeltilmiş net gelir 132,3 milyon dolar ile bir önceki yılın aynı dönemine göre 11,1 milyon dolar azaldı.

Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar

• Şirket, 78250 TEU’luk yeni inşa gemilerinin kiralama sürelerinin uzatılmasını ve üç yıldan beş yıla hafif bir indirimle kiralanmasını görüştü.
• Şirketin gelecekteki pazar fırsatlarını değerlendirmek üzere ara vermeyi tercih etmesi nedeniyle, başka yeni inşa siparişleri için acil bir plan bulunmuyor.
• Yeni inşalar için finansmanın yaklaşık %60 kredi-değer (LTV) olması bekleniyor ve ilk sekiz gemi için düzenlemeler halihazırda yapılmış durumda.

Danaos Corporation’ın ikinci çeyrek sonuçları, gelecekteki büyüme için kendini konumlandırırken pazardaki zorluklara uyum sağlayan bir şirketi yansıtıyor. Güçlü bir kontratlı gelir birikimi ve filo genişletme ve çeşitlendirmeye yönelik stratejik bir yaklaşımla Danaos Corporation, dinamik denizcilik sektörü ortamında yol almaya devam ediyor.

InvestingPro İçgörüleri

Danaos Corporation (NYSE: DAC), piyasadaki olumsuzluklara rağmen 2024 yılının 2. çeyreğindeki performansıyla finansal dayanıklılığını ve stratejik öngörüsünü ortaya koydu. InvestingPro verileri ve içgörüleri, yatırımcıların ilgisini çekebilecek şirketin değerlemesi ve finansal sağlığı hakkında daha derin bir anlayış sağlıyor.

InvestingPro verilerinin öne çıkan özellikleri arasında 1,57 milyar dolarlık piyasa değeri ve 2,74 gibi oldukça cazip bir F/K oranı yer alıyor; bu da şirketin hisselerinin kazançlarına kıyasla değerinin altında olabileceğini gösteriyor. Şirketin brüt kâr marjı %76,78 gibi etkileyici bir seviyede olup, üretimle ilgili maliyetlerin üzerinde gelir elde etmede güçlü bir operasyonel verimliliğe işaret etmektedir.

InvestingPro’nun dikkate alınması gereken bir tavsiyesi de Danaos Corporation’ın temettülerini üç yıl üst üste artırarak hissedarlarına değer kazandırma konusundaki kararlılığını göstermesidir. Dahası, şirketin nakit akışları faiz ödemelerini rahatça karşılayacak kadar güçlüdür, bu da finansal istikrar konusunda endişeli yatırımcılar için güven verici bir işarettir.

Daha fazla bilgi edinmek isteyenler için Danaos Corporation hakkında 10’dan fazla InvestingPro İpucu mevcut olup, bunlara https://www.investing.com/pro/DAC adresinden ulaşabilirsiniz. Bu ipuçları, yatırım kararları için çok önemli olabilecek değerleme ölçütleri, borç seviyeleri ve kârlılık tahminlerine ilişkin daha fazla analiz içermektedir.

Genel olarak, InvestingPro verileri Danaos Corporation’ın güçlü finansal pozisyonunun altını çiziyor ve şirketin mevcut piyasa aksaklıklarını yönetmek ve gelecekteki büyüme fırsatlarından yararlanmak için iyi bir donanıma sahip olduğunu gösteriyor.

Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.